Prêt personnel ou épargne — comment décider au Canada en 2026
Par Rostislav Sikora• •8 min de lecture
Règle d'or
- Ne videz jamais votre fonds d'urgence pour éviter un prêt
- Comparez le coût des intérêts vs le coût d'opportunité de l'épargne
- Les intérêts d'un prêt personnel ne sont pas déductibles au Canada
- Le CELI est souvent le meilleur compte à utiliser (aucun impôt, droits récupérés)
Le calcul de base : combien coûte chaque option ?
Supposons un besoin de 5 000 $ pour une dépense importante. Comparons 3 options :
| Option | Coût total (12 mois) | Avantage | Risque |
|---|---|---|---|
| CELI (retrait) | 250 $ (rendement perdu à 5 %) | Coût le plus bas | Épargne réduite |
| Prêt personnel (10 %) | 275 $ (intérêts sur 12 mois) | Épargne intacte | Engagement de paiement |
| Carte de crédit (19,99 %) | 560 $ (intérêts sur 12 mois) | Pratique | Coût 2x plus élevé |
5 scénarios de vie réels
✅ Utilisez l'épargne si :
- Réparation urgente : Voiture nécessaire au travail, 2 000 $. Fonds d'urgence resterait au-dessus de 3 mois → payez cash.
- Dépôt de sécurité : 1 500 $ pour un nouvel appartement. Remboursez-vous vous-même en 3 mois.
📋 Empruntez si :
- Formation professionnelle : 5 000 $ pour une certification qui augmentera votre salaire de 10 %+ → investissement rentable.
- Consolidation : Prêt à 10 % pour rembourser des cartes à 20 % → économie nette.
- Fonds d'urgence minimal : Si retirer viderait votre filet de sécurité → empruntez.
Arbre de décision : emprunter ou épargne ?
- Votre fonds d'urgence resterait-il à 3+ mois après le retrait ?
- Non → Empruntez
- Oui → Continuez
- Le taux du prêt serait-il supérieur au rendement de votre épargne ?
- Oui (prêt 12 % vs épargne 5 %) → Utilisez l'épargne
- Non (prêt 5 % vs investissement 10 %) → Empruntez
- L'argent est-il dans un REER ?
- Oui → Empruntez (l'impôt au retrait du REER ajoute un coût caché de 20-50 %)
- Non (CELI) → Retirez (aucun impôt, droits récupérés)
Erreurs coûteuses à éviter
- Retirer d'un REER : L'impôt à la source (10-30 %) + l'impôt marginal rendent le retrait très coûteux. Un prêt à 10 % est souvent moins cher qu'un retrait REER taxé à 30 %.
- Vider le fonds d'urgence : Même pour éviter 300 $ d'intérêts, se retrouver sans filet → le prochain imprévu = emprunt à taux élevé.
- Utiliser la carte de crédit « temporairement » : Le « temporaire » dure en moyenne 7 mois. 5 000 $ à 19,99 % pendant 7 mois = 583 $ d'intérêts.
- Ignorer le coût d'opportunité : 5 000 $ retirés d'un CELI à 5 % pendant 3 ans = 788 $ de rendement perdu.
Foire aux questions
Quand est-il préférable d'emprunter plutôt que de puiser dans l'épargne ?
Empruntez si : (1) utiliser l'épargne viderait votre fonds d'urgence sous 3 mois de dépenses, (2) le taux du prêt est inférieur au rendement de vos investissements (ex. : prêt à 8 % vs REER qui rapporte 10 %), (3) c'est un investissement qui génère un retour (formation, réparation nécessaire). Payez cash si : le coût des intérêts est élevé ET votre épargne reste adéquate.
Devais-je casser mon CELI pour éviter un prêt ?
L'avantage du CELI : les retraits sont libres d'impôt et les droits de cotisation sont récupérés l'année suivante. Si votre CELI rapporte 4-5 % (CEIÉ) et le prêt coûterait 12 %+, retirer du CELI peut être la meilleure option. Exception : ne videz jamais votre CELI si c'est votre seul fonds d'urgence.